證券時報記者 陳見南

    昨日蟄伏日久的“軟科技”成為市場領漲概念，計算機指數漲2.66%，傳媒漲超2%。硬科技則領跌，電力設備跌2.44%。

    消息面上，華為最新官宣于下周正式發布HarmonyOS3.0（以下稱“鴻蒙3.0”），引爆鴻蒙概念。在估值持續處于歷史性低位的背景下，以計算機軟件、互聯網等為首的“軟科技”板塊，能否接棒硬科技，引領市場反彈，且拭目以待。

    華為終端官方微博宣布，將于7月27日舉行華為全場景新品發布會，屆時將發布“鴻蒙3.0”及多款終端新品，比如手機、智慧屏、筆記本、平板、耳機等。截至目前，搭載鴻蒙設備已超過2.4億臺，生態設備發貨量超過1.5億臺，有機構預計今明兩年鴻蒙搭載設備量有望達到5.6億臺。

    昨日鴻蒙概念和華為歐拉概念狂飆，收盤均漲逾7%。個股方面，九聯科技、潤和軟件20CM漲停，誠邁科技、科藍軟件、軟通動力等多股漲超13%。安信證券認為“鴻蒙3.0”更加重視B端應用疊加整個生態持續完善，有望開啟商業應用新篇章。

    兩大板塊估值

    處歷史性低位

    “軟科技”霸榜漲幅榜，華為鯤鵬、數據安全、電子身份證等多個相關概念昨日漲逾4%。行業方面，計算機行業漲2.66%位居申萬一級行業漲幅榜首位，傳媒行業漲2.1%位居次席。今年以來，計算機和傳媒兩大行業跌幅較大，累計跌幅均超過24%。上述兩大行業估值處于歷史性低位。其中，計算機指數市盈率在歷史百分位26%左右；傳媒指數市盈率則在4%左右。

    東北證券指出，政策反轉將使得TMT（數字新媒體）行業估值大概率修復；景氣度上，傳媒、計算機受益于政策放松和國產化，通信和電子受益于新一輪數字設備和產品需求上升。信達證券指出，軟科技（傳媒計算機）的長期基本面格局較好，比如元宇宙概念的提出，可以展望的空間很大。

    北上資金搶籌

    這些成長股

    證券時報·數據寶統計出當前市盈率低于未來成長性的個股，這類股票或處于低估狀態。數據顯示，評級機構在5家以上的計算機、傳媒行業股中，有60多只個股今年預測市盈率低于明后兩年預測凈利增速均值。其中，三人行、大華股份、新國都、姚記科技、萬達電影、昆侖萬維等個股前瞻PEG（市盈率相對盈利增長率的比率）均低于0.6倍。

    有40多只個股為陸股通標的。數據寶統計，按照持股變動與成交均價計算，有19只成長股7月以來獲得北上資金增持。

    其中，增持金額最高的是分眾傳媒，超過9億元；同花順、超圖軟件、姚記科技、上海鋼聯等個股獲增持金額均超過3000萬元。

    7月以來北上資金增持軟科技成長股一覽

代碼簡稱總市值（億元）預測PEG（倍）7月以來北上資金增持金額（萬元）002027分眾傳媒914.190.7098344.38300033同花順477.440.967748.49300036超圖軟件92.230.985887.02002605姚記科技58.380.523163.49300226上海鋼聯57.710.913030.00605168三人行97.570.392496.85002624完美世界278.391.001364.28688208道通科技148.950.771192.37603258電魂網絡49.520.751112.07000938紫光股份577.740.991026.79300133華策影視87.260.981012.78603466風語筑74.630.64971.02600556天下秀137.930.82879.68300687賽意信息92.270.80705.41002373千方科技164.340.67448.84300130新國都65.830.51444.24300738奧飛數據76.180.93120.18600446金證股份93.170.9757.62300418昆侖萬維178.880.600.04