近日，明晟公司（MSCI）公布半年度指數(shù)成分股調(diào)整結(jié)果，234只A股將被納入MSCI指數(shù)體系，其中金融股是絕對(duì)主力。對(duì)比3月份MSCI的季度調(diào)整名單發(fā)現(xiàn)，最新名單中新增11家公司、剔除12家，成分股中銀行、保險(xiǎn)個(gè)股名單未變，但券商卻減少至22家，太平洋證券、國(guó)海證券、東北證券被剔出。

    關(guān)注度：★★★★★

    點(diǎn)評(píng)：業(yè)內(nèi)人士分析，市值波動(dòng)或是被剔除的關(guān)鍵因素。受A股“入摩”影響，此前始終波瀾不驚的券商板塊短期將獲得一定的“催化劑”。不過也有一些機(jī)構(gòu)認(rèn)為，A股首度“入摩”，實(shí)際進(jìn)入A股的增量資金可能會(huì)低于市場(chǎng)預(yù)期，但由于低估值、金融創(chuàng)新等因素共振，券商板塊已現(xiàn)左側(cè)布局的時(shí)機(jī)。

    CDR管理辦法出爐

    券商躍躍欲試

    近日，證監(jiān)會(huì)就《存托憑證發(fā)行與交易管理辦法》（以下簡(jiǎn)稱《管理辦法》）公開征求意見。同時(shí)，為配合創(chuàng)新試點(diǎn)企業(yè)發(fā)行股票或存托憑證，《證券發(fā)行與承銷管理辦法》（以下簡(jiǎn)稱《辦法》）部分條款，從5月11日起開始就修訂內(nèi)容公開征求意見。

    關(guān)注度：★★★★

    點(diǎn)評(píng)：伴隨著CDR漸行漸近，可以承擔(dān)承銷、存托等業(yè)務(wù)的券商躍躍欲試。據(jù)悉，已有幾家大型券商在負(fù)責(zé)相關(guān)企業(yè)的項(xiàng)目。同時(shí)，多家券商表示，公司正專門組織人員學(xué)習(xí)和研究CDR的相關(guān)規(guī)則，并與正在參與CDR項(xiàng)目的機(jī)構(gòu)進(jìn)行交流，了解項(xiàng)目進(jìn)程和存在的問題，為將來開展業(yè)務(wù)做準(zhǔn)備。

    億陽集團(tuán)債務(wù)違約

    三家券商被出具警示函

    據(jù)悉，近日黑龍江證監(jiān)局連發(fā)4張警示函，均涉及億陽集團(tuán)債務(wù)違約事項(xiàng)。億陽集團(tuán)債券主承銷商大通證券、華泰聯(lián)合證券、中山證券等因?qū)颈M職調(diào)查不全面等，被黑龍江證監(jiān)局采取出具警示函措施的決定。

    關(guān)注度：★★★★

    點(diǎn)評(píng)：黑龍江證監(jiān)局認(rèn)為，大通證券、華泰聯(lián)合證券、中山證券等違反了《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》有關(guān)規(guī)定，現(xiàn)提醒其嚴(yán)格遵守公司債券監(jiān)管法律法規(guī)、執(zhí)業(yè)規(guī)范及其他監(jiān)管業(yè)務(wù)規(guī)則，決定對(duì)其采取出具警示函措施的決定，并于2018年5月4日前提交書面報(bào)告。

    4月份新三板券商負(fù)面行為

    環(huán)比下降41%

    5月15日，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公布4月份主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量評(píng)價(jià)結(jié)果，4月份券商被記錄61條負(fù)面行為，環(huán)比下降41%，按照《主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量負(fù)面行為清單》中的調(diào)整系數(shù)調(diào)整后為52.5條，涉及40家主辦券商。這意味著4月份新三板主辦券商執(zhí)業(yè)質(zhì)量明顯提升。

    關(guān)注度：★★★★

    點(diǎn)評(píng)：4月份沒有一家券商負(fù)面行為超過5條，僅有40家券商記錄有負(fù)面行為，且均在5條（含）以下，而3月份5條以下占比69.75%。從統(tǒng)計(jì)結(jié)果看，推薦掛牌類負(fù)面行為記錄數(shù)與其業(yè)務(wù)量比值最高的為華安證券；掛牌后督導(dǎo)類負(fù)面行為記錄數(shù)與其業(yè)務(wù)量比值最高的為中投證券；交易管理類負(fù)面行為記錄數(shù)與其業(yè)務(wù)量比值最高的為大同證券；綜合管理類負(fù)面行為記錄數(shù)與其業(yè)務(wù)量比值最高的為國(guó)開證券。

    外資密集申請(qǐng)

    控股合資券商

    據(jù)悉，近日摩根大通除遞交申請(qǐng)尋求建立一家持股比例為51%的券商外，他們還計(jì)劃未來在監(jiān)管允許的條件下將持股比例增至100%。摩根資產(chǎn)及財(cái)富管理也有意將其在現(xiàn)有合資公司“上投摩根基金管理有限公司”的持股比例增加至控股。此前，還有瑞銀集團(tuán)、野村證券提交相關(guān)申請(qǐng)。

    據(jù)悉，法興銀行也準(zhǔn)備在中國(guó)成立一家合資券商，持股比例將達(dá)到51%。

    關(guān)注度：★★★★

    點(diǎn)評(píng)：對(duì)外資券商的“松綁”，雖然會(huì)加劇競(jìng)爭(zhēng)，對(duì)國(guó)內(nèi)券商帶來沖擊，但對(duì)于整個(gè)券商行業(yè)卻具有積極意義，有利于行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力的提升。（周尚伃整理）