本報記者 趙子強 見習記者 任世碧

    “政策引導下的特高壓、新基建的建設推進，新能源和光伏產業(yè)的技術迭代和快速普及是帶動今年前三季度電氣設備行業(yè)增長的主要動力，具備投資價值。”接受《證券日報》記者采訪的成恩資本董事長王璇表示。

    可以看到，基于電氣設備行業(yè)景氣度持續(xù)回升，很多機構堅定看好該行業(yè)的配置機會。

    《證券日報》記者根據(jù)同花順數(shù)據(jù)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，截至10月23日收盤，共有23家電氣設備行業(yè)上市公司披露了2020年三季報業(yè)績，報告期內實現(xiàn)凈利潤同比增長的公司共有19家，占該行業(yè)已披露2020年三季報業(yè)績公司的82.61%，位居申萬一級行業(yè)前列。

    對此，榕樹投資研究部主管李仕鮮對《證券日報》記者表示，“在經濟全面復蘇的背景下，電氣設備行業(yè)具備復蘇的基礎條件，在板塊中重點關注新能源細分領域。首先，新能源汽車板塊受益于爆款新車型推動的銷量增長，并且未來具備5年10倍的增長空間；其次，光伏發(fā)電板塊受益于今年裝機量的增長，行業(yè)龍頭公司普遍業(yè)績表現(xiàn)較好。整體而言，‘十四五’規(guī)劃預期會加大對新能源板塊的政策支持力度，有利于整體電氣設備行業(yè)的增長。”

    “看好電氣設備行業(yè)的細分領域新能源汽車、光伏電行業(yè)景氣度的持續(xù)提升，新能源汽車領域受益于海外銷售超預期、國內新車造勢、政策扶持等多因素推動下，從而推動電氣設備行業(yè)景氣度持續(xù)提升。”私募排排網資深研究員劉有華對《證券日報》記者表示。

    劉有華進一步表示，“從長期來看，受多因素共振推動新能源汽車行業(yè)景氣度持續(xù)向上的趨勢至少還會維持3年左右的時間，并且預計新能源汽車滲透率提速的趨勢大概率會在2021年出現(xiàn)。光伏方面，四季度終端需求旺盛，光伏玻璃價格或將維持高位。長期來看，技術進步的推動下，光伏行業(yè)市場空間逐漸打開，看好行業(yè)長期需求超預期。隨著年底競價項目的搶裝，四季度迎來了光伏需求旺季。因此，光伏行業(yè)將在很長一段時間維持較高的景氣度。”

    記者進一步統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，上述19家公司中，有11家公司報告期內凈利潤同比實現(xiàn)翻番，順鈉股份報告期內凈利潤同比增長居首，達到1207.55%，英威騰報告期內凈利潤同比增長也達339.15%，包括弘訊科技、錦浪科技、安靠智電等在內的9家公司報告期內凈利潤也均實現(xiàn)同比翻番，表現(xiàn)優(yōu)異。

    在披露三季報業(yè)績的同時，也有部分公司率先發(fā)布了2020年年度業(yè)績預告。統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，截至10月23日收盤，有5家電氣設備上市公司發(fā)布2020年年報業(yè)績預告，全部預喜。思源電氣、通達股份、日月股份等3家公司均預計2020年全年凈利潤同比增長50%以上，英威騰、藍海華騰等2家公司2020年全年業(yè)績也均有望扭虧為盈。

    良好的業(yè)績對股價起到一定的支撐。統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，上述19只電氣設備股中，10月份以來股價實現(xiàn)上漲的個股共有14只，占比逾七成。新雷能、藍海華騰、順鈉股份、科林電氣、炬華科技、中來股份等6只業(yè)績成長股月內累計漲幅均逾10%，盡顯強勢。

    靚麗的業(yè)績無疑會受到機構的青睞。可以看到，秉承長期投資、價值投資理念的QFII持倉一直以來備受各方關注。在電氣設備股中，截至今年三季度末，有5只個股的前十大流通股股東名單中均有QFII現(xiàn)身，合計持股市值為3.92億元，這5只個股在今年三季度成為QFII新進增持的重點品種，本期QFII新進持有雷賽智能、通達股份、弘訊科技、迪貝電氣等4只個股；并繼續(xù)對錦浪科技進行加倉操作，QFII增持數(shù)量為191.20萬股。

    對于后市的投資邏輯方面，王璇進一步表示，“電氣設備行業(yè)龍頭業(yè)績增長具備確定性，但也需適當警惕市場風格切換下高估值、歷史漲幅巨大的回調風險。投資者可重點挖掘由技術創(chuàng)新提升細分市場空間、具備核心競爭力、基本面優(yōu)質品種的投資機會。”

    表：已披露2020年三季報業(yè)績的電氣設備公司一覽（截至10月23日）

    制表：任世碧

（編輯 白寶玉 策劃 吳珊）